既然在一定时期内决定交易盈亏的三个最直接因素是“交易成功率、盈亏比和每次盈亏时的单量大小”,那么交易者就需要从这三个方面来提高自己的交易能力。
提高交易期货软件的方法是提高自身对行情的分析判断能力;提高“盈亏比”的途径是“选择更理想的交易策略”;而要做到让盈利时的单量比亏损时的单量大,则是“资金管理”的任务。
一、交易策略的目标及制定方法
(一)期货市场的三等机会;
(二)常用的交易策略选择。
任何一个完整的交易策略都包括三个内容:
一是进场时机;
二是止损位的设置;
三是预期的盈利目标。
比较可靠的交易时机有以下几种:
1、空间、时间及指标相互验证的重要周期性拐点出现之际。
2、针对形态或趋势“突破”成立之际,进行顺势操作跟进操作,这是最常用的一种交易策略。经常被使用的交易信号包括:
(1)经典“反转形态”和“中继”形态的突破;
(2)重要趋势线和重要均线的突破;
(3)前期重要高、低点的突破。
3、次级折返浪达到主趋势回撤的重要百分比位置,出现止跌启稳或反弹遇阻信号时的进场交易时机。
4、重要的“多空分水岭”上,价格打打破平衡后的反手加量交易策略。
二、资金管理的目标及实现方法
资金管理又称“单量控制”,是对每笔交易数量进行的安排,及单量的增减控制。资金管理尤如指挥官打仗时对“投入兵力”的安排。
期货投资的资金管理与股票投资侧重点有所不同,股票投资的资金管理更注重资金的“横向安排”即持股结构的确定,股市投资决定盈利率的关键在于“选股”。
而期货投资的资金管理更注意资金的“纵向安排”,在期货市场上做哪个品种哪个合约不是最重要的,任何一个品种都有很大的盈利机会,关键在于资金的“纵向安排”。即分批投入,注重时机。
(一)资金管理的目标:
资金管理的目标有二个:一是控制总的风险度;二是做到大单量赚钱,小单量亏钱。而这两个目标中最重要的目标是“控制总的风险度”,即把期货投资的最大亏损幅度限制在可以承受的范围之内。